TỔNG HỢP THÔNG TIN THỊ TRƯỜNG VÀNG, DẦU VÀ CÁC CẶP NGOẠI TỆ CHÍNH NGÀY 30/08

THỊ TRƯỜNG VÀNG

Giá vàng thế giới sáng ngày 30.8 tiếp tục tăng thêm 8 USD/ounce, lên 1.824 USD/ounce nhưng sau đó đảo chiều nhanh chóng giảm mạnh lại xuống 1.817 USD/ounce.

Đà tăng giá của vàng vẫn được hỗ trợ nhờ thông tin Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) Jerome Powell tỏ vẻ thận trọng hơn khi nói về việc cắt giảm, nói rằng ngân hàng trung ương có thể bắt đầu giảm 120 tỷ USD mua trái phiếu hàng tháng trong năm nay. Powell đã đi giữa lạc quan và thận trọng cũng như lưu ý rằng nền kinh tế Mỹ tiếp tục đạt được những tiến bộ đối với các mục tiêu của Fed. Dữ liệu vĩ mô ngoài Mỹ trong thời gian tới sẽ là chìa khóa quan trọng khi nói đến mốc thời gian giảm dần của Fed.

Chủ tịch Fed Powell đã tham dự cuộc họp ở Jackson Hole, ông nói rằng việc bắt đầu giảm nợ là phù hợp trong năm nay, nhưng việc giảm nợ sẽ không trực tiếp báo hiệu thời điểm tăng lãi suất. Powell vẫn tin rằng lạm phát là một vấn đề tạm thời. Ngay sau bài phát biểu này, lợi suất trái phiếu Chính phủ Mỹ và đồng USD cũng suy yếu đã góp phần hỗ trợ đà tăng của kim loại quý.

Cho đến nay, sáu quan chức cấp cao của Fed đã đưa ra những tuyên bố diều hâu, bao gồm Chủ tịch Fed Dallas Kaplan, Chủ tịch Fed St. Louis Brad, Chủ tịch Fed tại Thành phố Kansas George, Chủ tịch Fed Cleveland Meister, Chủ tịch Fed Atlanta Bostic và Chủ tịch Fed Philadelphia Hacker. Tất cả họ đều tin rằng việc giảm nợ nên bắt đầu trong năm nay.

Powell không đưa ra thời gian và tốc độ rõ ràng để thu hẹp bảng cân đối kế toán, có nghĩa là Fed vẫn đang cân nhắc thời điểm tốt nhất để hành động trước hai chỉ số kinh tế mâu thuẫn nghiêm trọng là lạm phát và việc làm trong nền kinh tế Mỹ, và Powell một lần nữa nhấn mạnh rằng việc tăng lãi suất vẫn còn Đối với những mục tiêu xa hơn, tâm lý thị trường rõ ràng đã nới lỏng. Thị trường chứng khoán Mỹ tăng, chỉ số đô la Mỹ giảm và giá vàng tăng trên 1.800 USD / ounce.

Trên thực tế, so với vài tháng trước, thời điểm Fed thu hẹp bảng cân đối kế toán đang ngày càng đến gần. Nhiều quan chức Fed đã trở nên mong muốn thu hẹp bảng cân đối kế toán trước công chúng. Chỉ số giá của Hoa Kỳ đã đạt tiêu chuẩn vào tháng Bảy. Chỉ số giá PCE cốt lõi trong tháng 7 là 3,6%, ở mức cao nhất trong 30 năm trong hai tháng liên tiếp. Powell cũng đã thừa nhận rằng nền kinh tế Mỹ đã đạt được “tiến bộ đáng kể hơn nữa” để hướng tới mục tiêu ổn định giá cả. Tất nhiên, ông vẫn cho rằng lạm phát chỉ là hiện tượng tạm thời.

Dưới góc độ khuôn khổ chính sách tiền tệ mới được Fed công bố năm ngoái, Fed vẫn cần có những hành động cụ thể sau khi tình hình việc làm đã được cải thiện ở một mức độ nhất định. Do đó, hiệu quả hoạt động của chỉ số này trong tương lai sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến thời gian cụ thể và tốc độ cắt giảm bảng cân đối kế toán của Fed.

Vàng tăng giá còn do tình hình tại Afghanistan vẫn hỗn loạn kể từ khi Taliban kiểm soát. Nhiều người vẫn vẫn cố gắng thoát ra khỏi đất nước này.

Chính vì chính sách của Fed thay đổi theo diễn biến kinh tế tuỳ thuộc vào diễn biến của dịch Covid-19 đang diễn ra khá phức tạp hiện nay nên các nhà đầu tư vàng trở nên khá thận trọng trong ngắn hạn. Trong tuần này, Mỹ sẽ công bố báo cáo việc làm tháng 8, số liệu việc làm phi nông nghiệp (NFP); tỷ lệ thất nghiệp; trợ cấp thất nghiệp hàng tuần …

THỊ TRƯỜNG DẦU

Giá dầu vọt 2% vào ngày thứ Sáu (27/8), ghi nhận tuần tăng mạnh nhất trong hơn 1 năm, khi các công ty năng lượng Mỹ bắt đầu đóng cửa tạm ngưng sản xuất ở Vịnh Mexico trước khi một cơn bão lớn dự kiến sẽ đổ bộ vào tuần tới.

Các công ty dầu khí đã sơ tán 279 giàn khoan sản xuất, chiếm 49.82% trong số 560 giàn khoan có người lái ở Vịnh Mexico và đóng cửa gần 91% sản lượng dầu của Vịnh Mexico (khoảng 1.65 triệu thùng), khi cơn bão Ida tiến vào các mỏ dầu lớn ngoài khơi nước này.

 

THỊ TRƯỜNG NGOẠI TỆ

USD

Fed đã có tiếng nói cuối cùng, việc thu hẹp bảng cân đối kế toán là việc sẽ phải làm
Tại Hội nghị thường niên Ngân hàng Trung ương Toàn cầu Jackson Hole vừa kết thúc, các thống đốc ngân hàng trung ương đã tiến hành thảo luận về chủ đề “Chính sách kinh tế vĩ mô trong nền kinh tế không cân bằng”. Chủ tịch Fed Powell nói rằng bảng cân đối kế toán sẽ được điều chỉnh giảm trong năm, nhưng việc tăng lãi suất sẽ không được xem xét trong tương lai gần.

Powell không đưa ra thời gian và tốc độ rõ ràng để thu hẹp bảng cân đối kế toán, có nghĩa là Fed vẫn đang cân nhắc thời điểm tốt nhất để hành động trước hai chỉ số kinh tế mâu thuẫn nghiêm trọng là lạm phát và việc làm trong nền kinh tế Mỹ, và Powell một lần nữa nhấn mạnh rằng việc tăng lãi suất vẫn còn Đối với những mục tiêu xa hơn, tâm lý thị trường rõ ràng đã nới lỏng.

Trên thực tế, so với vài tháng trước, thời điểm Fed thu hẹp bảng cân đối kế toán đang ngày càng đến gần. Nhiều quan chức Fed đã trở nên mong muốn thu hẹp bảng cân đối kế toán trước công chúng. Chỉ số giá của Hoa Kỳ đã đạt tiêu chuẩn vào tháng Bảy. Chỉ số giá PCE cốt lõi trong tháng 7 là 3,6%, ở mức cao nhất trong 30 năm trong hai tháng liên tiếp. Powell cũng đã thừa nhận rằng nền kinh tế Mỹ đã đạt được “tiến bộ đáng kể hơn nữa” để hướng tới mục tiêu ổn định giá cả. Tất nhiên, ông vẫn cho rằng lạm phát chỉ là hiện tượng tạm thời.

Dưới góc độ khuôn khổ chính sách tiền tệ mới được Fed công bố năm ngoái, Fed vẫn cần có những hành động cụ thể sau khi tình hình việc làm đã được cải thiện ở một mức độ nhất định. Do đó, hiệu quả hoạt động của chỉ số này trong tương lai sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến thời gian cụ thể và tốc độ cắt giảm bảng cân đối kế toán của Fed.

Trong thị trường giao dịch qua đêm vào thứ Hai, thị trường bán tháo Euro/dollars đặt cược vào việc Fed thắt chặt chính sách tiền tệ tiếp tục. Chủ đề giao dịch này bắt đầu sau bài phát biểu của Powell tại Jackson Hole vào thứ Sáu tuần trước. Trước khi thị trường New York mở cửa vào thứ Hai, Euro/dollar đưa quyền chọn với mức giá thực hiện là 99,75 do vào tháng 3 năm 2022 đã chịu áp lực bán nặng nề. Đồng thời, các vị thế mở của CME cũng cho thấy sự sụt giảm tương tự đối với các vị thế giảm giá sau bài phát biểu của Powell vào thứ Sáu. Số lượng các quan chức Fed sẽ phát biểu trong tuần này là rất ít và các nhà giao dịch có thể xem báo cáo bảng lương phi nông nghiệp của ngày thứ Sáu là chỉ báo tiếp theo về phản ứng chính sách của Fed.

EUR

Mặc dù dữ liệu hàng tháng vẫn cho thấy nền kinh tế Khu vực đồng tiền chung châu Âu sẽ tiếp tục tăng trưởng mạnh mẽ trong quý 3, nhưng sự phục hồi ban đầu sau khi phong tỏa dường như đang mất đi một số động lực. Các chỉ số hàng đầu cho thấy thị trường đang đi ngược lại với đồng Euro. Lo ngại về triển vọng của khu học chánh đang tăng lên. Các chỉ số niềm tin đã bắt đầu cho thấy xu hướng giảm. Người tiêu dùng và các công ty ngày càng lo lắng về tác động của vi rút biến thể Delta và sự gián đoạn nguồn cung đối với sự phục hồi kinh tế. Do các vấn đề về nguồn cung có thể tiếp tục diễn ra trong vài quý tới, ngành dịch vụ sẽ tiếp tục đảm nhận trách nhiệm duy trì đà phục hồi.

AUD

Nền kinh tế của Úc có thể rơi vào suy thoái một lần nữa. Trước khi công bố GDP quý thứ hai của Úc vào thứ Tư, các nhà phân tích của Citi đã cảnh báo rằng do sự lây lan nhanh chóng của biến thể đồng bằng, Úc đang thực hiện phong tỏa và nền kinh tế có thể trải qua một cuộc suy thoái kỹ thuật khác. New South Wales đã báo cáo mức cao kỷ lục về các trường hợp mới được xác nhận mắc bệnh viêm phổi mạch vành mới vào thứ 2. Sydney hiện đang trong tuần thứ 10 ngừng hoạt động, Melbourne và thủ đô Canberra cũng đã ban hành lệnh lưu trú tại nhà. GDP của Úc trong quý II có thể giảm nhẹ, và quý hiện tại dự kiến kinh tế sẽ bị thu hẹp do lệnh